Smith & Wesson Security Brand License

According to Marketwatch, Smith & Wesson signed a brand license for location based services (tracking) with On4 Communications.

The exclusive license covers hardware and software products surrounding the tracking, locating and monitoring of people, property and animals.

 On4’s devices and efforts will be directed towards the tracking of Personal Assets such as automobiles, boats, and motorcycles as well as special needs patients, the elderly children and public safety workers.

Bekanntheit allein macht noch keinen Markenwert.

Die enormen Kosten von Markenbildung haben in der Vergangenheit immer mal wieder zum Wiederbeleben verwaister bekannter Marken geführt. Beispiele sind Dual, Tri Trop, Creme 21 oder Herti.

Doch bekannte Waisenmarken sind eine Herausforderung. Das zeigt die von Daimler wieder belebte Marke Maybach. Die FAZ hat hier einen Artikel über den langsamen 2. Tod der Marke. Selbst die Vertriebsstärke und Ressourcen von Daimler garantieren keinen Erfolg beim Revival.

Unter anderem deshalb haben wir in der Vergangenheit öfter die Mitarbeit abgelehnt, wenn zu alte und zu lange verwaiste Marken wieder belebt werden sollten.

Wer eine Marken-Lizenz erwirbt, kauft auch Zugang zu einer Kundengruppe. Ist diese zu klein oder zu alt, wird die Lizenz wertlos. Bekanntheit allein macht nun mal noch keinen Markenwert.

Brand Recognition does not equal Brand Value

Over the last couple of years the revival of Ghost or Orphan Brands has been an issue on and off, like  Bromo Seltzer. The reasoning behind that phenomenon is the high cost of establishing a new brand.

But brand revivals are not a sure bet. Latest proof is the slow second death of Maybach. The FAZ has a report here (in German). Even with all the resources and sales power of Daimler the reintroduction of Maybach seems to fail.

That is one reason, why in the past we often declined to participate in brand revivals. Buying a license means, you are buying access to a customer base. And if that base is too old and small, the license has no value.

Brand recognition alone does not make a valuable brand.